Практичный подход: как ESG-проекты улучшают качество жизни

Фото: Freepik

Потенциальный объем проектов устойчивого развития в РФ до 2030 года оценивается в ₽19 трлн, следует из нефинансового отчета «ВЭБ.РФ». Рассказываем, как госкорпорация обеспечивает реализацию ESG-проектов.

Результаты: экологические и социальные проекты

По мнению специалистов, которое было озвучено в ходе конференции рейтингового агентства «Эксперт РА» весной 2023 года, ESG-повестка существует не ради банков и корпораций, она, в первую очередь, делает жизнь людей лучше. Повестка останется актуальной в любом геополитическом контексте, поскольку затрагивает основные риски человечества, а государственные структуры будут играть все большую роль в реализации экологических и социальных проектов, подчеркнули эксперты.

Как следует из отчета об устойчивом развитии «ВЭБ.РФ» (копия есть в распоряжении РБК) в 2022 году корпорация участвовала в 28 «зеленых» проектах общей стоимостью почти ₽1,5 трлн, объем участия «ВЭБ.РФ» составил ₽1,1 трлн. В частности, инвестиции организации в проекты, связанные с переработкой мусора достигли ₽97 млрд.

Кроме того, «ВЭБ.РФ» выступила в роли методологического центра финансовых инструментов устойчивого развития: привлекала внебюджетные средства в ESG-проекты, отбирала и вела перечень верификаторов — организаций, которые могут проверять финансовые инструменты устойчивого развития.

В 2022-м госкорпорация также выпустила дебютные «зеленые» облигации на ₽50 млрд. Выпуск верифицирован рейтинговым агентством АКРА и включен в сегмент «зеленых» облигаций Сектора устойчивого развития Мосбиржи. Благодаря проектам, которые получат рефинансирование за счет долговых бумаг «ВЭБ.РФ», удастся предотвратить потери 437 млн куб. м воды и сократить выбросы парниковых газов на 2,75 млн т СО2.

При этом корпорация, несмотря на значительные внешние ограничения, находится в хорошей финансовой форме, что обеспечивает возможность инвестирования в ключевые проекты повышения качества жизни россиян. Собственный капитал «ВЭБ.РФ» на конец 2022 года составлял ₽729,4 млрд, достаточность капитала — 14,6% (при минимальном определенном законом уровне в 10%).

Стратегия: от абстракций к конкретике

«ВЭБ.РФ» приступила к разработке ESG-стратегии в январе 2022 года. Работа над документом продолжилась после введения санкций и ограничений. «Все изменения в экономике, вызовы, которые стоят перед страной и бизнесом, были учтены. Но, надо подчеркнуть, что и без получения этих важных вводных в нашей стратегии мало что поменялось бы. Наша стратегия никогда не формировалась внешними факторами», — подчеркивает первый зампред «ВЭБ.РФ» Алексей Мирошниченко.

ESG-стратегия — это прикладной инструмент, который позволяет решать конкретные задачи и достигать конкретных целей. Основные цели ESG-стратегии госкорпорации развития — содействие выполнению национальной социально-экологической повестки, масштабирование механизмов «зеленого» финансирования в России и международное признание уровня зрелости устойчивого развития «ВЭБ.РФ».

Еще в 2021-м году Climate Bonds Initiative признала систему российскую «зеленого» финансирования, разработанную при участии «ВЭБ.РФ», соответствующей лучшим мировым практикам, а ОЭСР включила российскую «зеленую» таксономию (набор критериев, по которым проект может быть признан экологичным. —РБК) в перечень наиболее передовых, рассказывает Мирошниченко. При этом до 2022 года «ВЭБ.РФ» получала стабильно высокий ESG-рейтинг от дочки Moody's — Vigeo Eiris. Она перестала работать с Россией, и «ВЭБ.РФ» приняла решение получить ESG-рейтинг у агентства из стран БРИКС.

В стратегии «ВЭБ.РФ» закреплены ключевые принципы деятельности, а именно: соответствие десяти приоритетным Целям устойчивого развития (ЦУР) ООН, наличие прямого и измеримого экологического и социального эффекта, сокращение негативных климатических эффектов и снижение выбросов парниковых газов.

Исходя из этих принципов формируются конкретные инструменты поддержки. Они же задают направления работы «ВЭБ.РФ».

• Зеленые проекты. В первую очередь речь идет о проектах по развитию городской экономики: обновление общественного транспорта, строительство аэропортов, модернизация систем водоснабжения, обращение ТКО. «ВЭБ.РФ» также инвестирует в высокотехнологичную промышленность, проекты низкоуглеродной энергетики, в развитие новых отраслей.
• Роль «ВЭБ.РФ» в социальных проектах — строительство школ на принципах государственно-частного партнерства, возведение студенческих кампусов, поддержка моногородов, социальных инициатив для граждан, развитие проектов в Байкальске (например, создание первого всероссийского молодежного кампуса Эко.Цех).
• Корпорация также участвует в создании инфраструктуры финансового рынка для устойчивых проектов: содействует клиентам при выпуске «зеленых» и социальных облигаций, вовлекает частных инвесторов в социальные проекты, дополняет и корректирует «зеленые» и социальные таксономии, актуализирует целевые показатели углеродоемкости отдельных видов продукции.

«ВЭБ.РФ» также активно участвует в проектах развития городской экономики. Например, корпорация не только координирует правительственную программу обновления городского общественного электротранспорта, но и является ее финансовым партнером. Реальные эффекты от реализации программы: снижение уровня ДТП на 15%, сокращение времени поездок по городу на 15–20% и создание 6 тыс. новых рабочих мест. Обновленный общественный транспорт улучшит жизнь почти 9 млн человек.

Корпорация также провела экономическую и юридическую экспертизу нескольких десятков проектов по созданию университетских кампусов. В итоге Минобрнауки России отобрало 13 проектов, которые будут реализовываться с применением механизма государственно-частного партнерства_(_ГЧП). Стоимость создания кампусов составляет ₽369 млрд, более половины от этой суммы приходится на частные инвестиции. Результат работы — 56,3 тыс. новых мест для проживания.

В 2022 году при участии «ВЭБ.РФ» государство запустило десять проектов социального воздействия (один из примеров — проект сопровождаемого проживания в Якутии, направленный на повышение качества жизни людей с ограниченными возможностями здоровья). Всего ими охвачено более 40 тыс. россиян. Уникальность этих проектов заключается в том, что они реализуются полностью за счет частных инвесторов. «ВЭБ.РФ» оказывает консультационное сопровождение и занимается мониторингом их реализации.

Отдельное направление работы «ВЭБ.РФ» посвящено развитию городов. Госкорпорация совместно со «Сбером» разработала ESG-индекс городов и регионов. В него входят 16 групп факторов, например, энергоэффективность, образование, развитие МСБ и т. д.

«Текущая модель охватывает 85 регионов и 218 городов России, она помогает отбирать проекты. Для нас в приоритете — проекты, которые влияют на качество жизни людей, обычной городской семьи. Совместно с ЦЭМИ РАН мы прорабатываем создание агент-ориентированной модели на базе Индекса ВЭБа. Это позволит нам моделировать и прогнозировать изменение качества жизни. В перспективе речь может идти о нефинансовом скоринге инвестпроектов», — комментирует главный управляющий директор «ВЭБ.РФ» Андрей Самохин.

Вклад: отрасли и Цели устойчивого развития

«Наш подход к ESG — прагматичный и практичный. Он позволяет реализовывать важнейшие для страны, людей и бизнеса проекты», — отмечает Алексей Мирошниченко. Например, «ВЭБ.РФ» финансирует солнечные электростанции не потому, что это модно, а потому, что в некоторых энергосистемах киловатт-час оказывается таким же дешевым, как и от генерации на газе, объясняет он. Прагматичный подход используется и при поддержке электрометаллургического производства с прямым восстановлением железа водородом: так просто дешевле производить сталь.

Корпорация активно участвует в проектах в разных отраслях российской экономики и разных регионах. Доля кредитов «ВЭБ.РФ» в химической промышленности превышает 25%, в машиностроении — 10%, в переработке отходов — 7,5%. Объем участия «ВЭБ.РФ» в проектах в сфере промышленности составляет ₽749 млрд, городского электрического транспорта — ₽215 млрд, утилизации отходов — ₽97 млрд, в энергетике — почти ₽10 млрд.

С 2018-го по 2022-й «ВЭБ.РФ» нарастил годовой объем поддержки обрабатывающих отраслей в четыре раза (в том числе машиностроения в 1,5 раза), инфраструктурных проектов, включая городскую инфраструктуру, — в 1,3 раза, проектов городской экономики — в 1,8 раза, приводит данные главный экономист «ВЭБ.РФ» Андрей Клепач.

С 2020 по 2022 годы объем предоставленного финансирования по инвестпроектам кредитного портфеля «ВЭБ.РФ» по направлению «Достойная работа и экономический рост» (восьмая цель устойчивого развития ООН) превысил ₽1,1 трлн.

Более ₽260 млрд пришлось на «Индустриализацию, инновации и инфраструктуру» (девятая цель), более ₽60 млрд — на «Устойчивые города и населенные пункты» (одиннадцатая Цель), более ₽50 млрд — на «Хорошее здоровье и благополучие» (третья Цель).

Еще по ₽45 млрд, ₽15 млрд и ₽5 млрд составил вклад в достижение целей «Ответственное потребление и производство» (двенадцатая), «Недорогостоящая и чистая энергия» (седьмая) и «Ликвидация голода» (вторая).

Прогнозы: ESG на 100%

По словам гендиректора Национального ESG Альянса Андрея Шаронова, роль «ВЭБ.РФ» как института развития в российской ESG-повестке сложно переоценить. Госкорпорация занимается таксономией «зеленых» и социальных проектов, индексом качества жизни в городах, кредитует проекты, которые в чистом виде не интересны коммерческим банкам, создает инфраструктуру для развития территорий и направлений, перечисляет он.

«Это в итоге оказывает влияние на всю российскую экономику с точки зрения движения в контуре ESG. Речь идет о продуманном и последовательном обозначении тех требований, которые бы стимулировали определенное поведение заемщиков. Например, финансирование проекта возможно только при условии содержания в нем климатической, экологической, социальной компоненты: так компания понимает, что она нигде больше таких денег не возьмет, следовательно, ей приходится играть по правилам финансового института», — комментирует Андрей Шаронов.

В целом, госкорпорация развития оценивает потенциальный объем «зеленых» проектов в России до 2030 года в ₽19 трлн. Из них ₽7 трлн приходится на городскую экономику. Например, на модернизацию тепловых сетей и систем водоснабжения, создание современных комплексов по переработке отходов и их энергетической утилизации, развитие общественного транспорта. Еще ₽5,5 трлн — это низкоуглеродная энергетика, ₽4 трлн — высокотехнологичная промышленность и ₽2,5 трлн — новые отрасли. Сюда относится производство голубого и зеленого водорода, добыча и переработка редких и редкоземельных металлов для низкоуглеродной промышленности.

Из стратегии госкорпорации следует, что к 2024 году все проекты «ВЭБ.РФ» будут на 100% соответствовать практикам ESG и Целям устойчивого развития ООН. Кроме того, ожидается, что доля поддержанных инвестиций в основной капитал вырастет до 9%, проекты по повышению качества жизни охватят более 50 городов, а их объем превысит ₽1 трлн. «ВЭБ.РФ» также планирует предоставить ₽500 млрд финансирования на поддержку «зеленых» и адаптационных проектов.