Австрийский Raiffeisen оценил потери от ослабления рубля в €856 млн

Фото: Alex Halada / ZUMA / Global Look Press

В первой половине 2023 года чистая консолидированная прибыль австрийской Raiffeisen Bank International (RBI) упала на 27,9% в годовом выражении, до €1,24 млрд, следует из отчетности группы на 30 июня. Одним из факторов ухудшения финансового результата стала девальвация рубля, говорится в отчете.

«Девальвация российского рубля [к евро] на 23% привела к отрицательному вкладу [в прочие совокупные доходы] в размере €856 млн», — сообщили в банке. В целом статья прочих совокупных доходов сократила общие доходы группы (не прибыль) на €702 млн. Год назад она принесла банку €903 млн.

Для сравнения: падение белорусского рубля на 14% принесло группе отрицательный результат на €62 млн. Эти потери отчасти покрыло укрепление венгерского форинта на 7% и чешской кроны на 2%, но они принесли Raiffeisenbank лишь €68 млн и €41 млн соответственно.

Почему Райффайзенбанк ограничил прием валюты и рублей у россиян

Финансы

Но в целом по итогам полугодия чистая прибыль российского Райффайзенбанка составила €685 млн против €630 млн годом ранее (.pdf). Это более половины всего результата группы.

• Во втором квартале 2023 года чистая прибыль бизнеса в России достигла €384 млн, что на 28,1% уступает итогам за аналогичный период прошлого года. К лету 2022-го прибыль российской «дочки» вышла на рекордную траекторию (€534 млн за второй квартал, €790 млн — за третий и €637 млн — за четвертый), а с начала этого года находится в диапазоне €300–400 млн. Рост в годовом выражении по итогам января—июня во многом объясняется слабыми результатами первого квартала пошлого года.
• Чистые процентные доходы в России в апреле—июне 2023-го составили €322 млн. Это на 14,6% меньше доходов от этой статьи в предыдущем квартале и на 18,3% — чем во втором квартале прошлого года.
• Чистые комиссионные доходы за второй квартал достигли €264 млн, упав к первому кварталу почти вдвое. Год к году показатель потерял 37,1%.
• Трейдинговые операции, приносившие Райффайзенбанку значительные доходы в третьем и четвертом квартале прошлого года (€168 млн и €127 млн соответственно), в апреле—июне 2023-го принесли всего €44 млн. Тем не менее по итогам полугодия результат по этой статье баланса оценивался в €90 млн, что на 21,8% превышает уровни за аналогичный период 2022-го.
• При этом Райффайзенбанк во втором квартале начал распускать созданные резервы по кредитам, высвободив €92 млн. Это произошло впервые с начала кризиса. Расходы на покрытие возможных потерь по ссудам составили €188 млн против €266 млн годом ранее, что также дает положительную динамику при сравнении именно полугодовых результатов.
• Совокупные активы российской «дочки» на 30 июня составили €23,5 млрд, потеряв за отчетный квартал 13,2%. В годом выражении активы сократились более чем на треть (минус 34,8%). За тот же период кредитный портфель Райффайзенбанка сжался почти вдвое — до €7,1 млрд. Остатки на депозитах и счетах клиентов по итогам второго квартала оценивались в €17,7 млрд, что на 14,8% меньше уровней конца марта. За год привлеченные средства от клиентов в России уменьшились почти на 40%.

Роль «дочки» в России

Дочерний бизнес в России по-прежнему поддерживает чистые процентные и комиссионные доходы группы, отмечается в отчетности RBI. Например, рост совокупного чистого процентного дохода за полугодие на €550 млн был обеспечен динамикой российской «дочки» примерно на одну седьмую, или €83 млн роста из-за снижения ставок по депозитам для клиентов. В комиссионных доходах вклад российского бизнеса более заметный — €90 млн за квартал из €132 млн совокупного прироста по этой статье.

Райффайзенбанк получил резкий приток наличных на фоне ослабления рубля

Финансы

Тем не менее группа фиксирует, что во втором квартале ее чистые процентные доходы упали относительно первого во многом из-за слабой динамики этого показателя в России в результате девальвации рубля и сжатия валютного кредитования. Уменьшение чистых комиссионных доходов RBI также связывает с падением объемов операций с валютой в России примерно на €98 млн.

При этом продолжение работы в России требует от RBI наращивания операционных трат: общие административные расходы группы в первом полугодии выросли на €346 млн, приблизившись к €2 млрд. В основном это произошло из-за России, отмечается в отчете. Согласно презентации, в первом полугодии эта статья трат у российской «дочки» составила €446 млн против €258 млн годом ранее. При этом Райффайзенбанк почти не изменил штат сотрудников и количество офисов в стране.

Reuters узнал, что Райффайзенбанк откладывает уход из России

Бизнес

Какие планы у RBI на Россию

Группа не изменила формулировки относительно оценок перспектив российского бизнеса. Как отмечается в отчетности, RBI продолжает работать над реализацией потенциальных сделок по продаже или выделения российской «дочки» из баланса группы.

Raiffeisen Bank International объявила о намерении свернуть бизнес в России еще весной 2022 года, после начала военной операции на Украине. Почти год группа не приводила конкретных сценариев, как это будет реализовано, и сроков. Весной этого года на фоне давления со стороны собственных акционеров RBI обозначила два варианта ухода — продажа бизнеса или вывод активов с общего баланса, то есть фактическое признание потерь в России.

Во время звонка с аналитиками глава Raiffeisen Bank International Йоханн Штробль отметил, что срок окончательного выделения российских активов (spin-off) сдвигается. «На нашем прошлом звонке мы указывали 30 сентября как наиболее раннюю дату spin-off, и на сегодняшний день это представляется маловероятным», — сказал он.

Штробль подтвердил, что RBI по-прежнему рассматривает и возможность продажи бизнеса в России. Однако стадия сделки неясна — группа ждет информации и потенциального одобрения от российских властей.

«Думаю, что мы получим больше информации в ближайшие пару недель. По крайней мере, это то, что мы ожидаем. На данный момент кажется, что spin-off или иной дополнительный сценарий будет сложнее, чем прямая продажа», — отметил топ-менеджер.

«Деконсолидация — это основной путь, по которому мы идем, поэтому мы рассматриваем продажу или выделение. Есть ли что-то среднее между ними, может ли это быть не полная продажа, скажем, необходимость оставить миноритарную долю [в банке] — может быть и так, не знаю, посмотрим. Хочу еще раз подчеркнуть: мы делаем все возможное, но результат не в наших руках из-за множества согласований [со стороны властей] в этой сложной геополитической ситуации. Мы не можем выбирать», — констатировал Штробль.