Валюта в дефиците
Банки испытывают дефицит валюты, из-за чего все чаще начинают предлагать своим заемщикам рублевые кредиты. Основным источником валюты для банков стали клиентские депозиты, а также займы в ЦБ, ставки по которым выросли до уровня кризисного 2009 года.
Валюта под рубли
В последнее время российский банковский сектор испытывает нехватку валюты, рассказали РБК несколько топ-менеджеров банков. «Легкий дефицит валютной ликвидности на банковском рынке ощущается последние пару месяцев», — говорит и топ-менеджер, курирующий работу с корпоративным бизнесом в одной из «дочек» иностранных банков. По его словам, у «дочек» иностранных банков проблем с валютой нет, поскольку они имеют возможность привлечь ее у материнской структуры. Частные банки не испытывают проблем с валютой, так как имеют возможность привлечь ее с внешних рынков, вопрос лишь в цене, говорит банкир.
Дефицит валюты у банков привел к тому, что они начали занимать у ЦБ валюту за рубли. «Около месяца назад на денежном рынке возник устойчивый спрос на валюту, в результате которого ставки по долларовым кредитам overnight, которые с момента кризиса 2009 года находились на нулевом уровне, подросли до 0,5–1% годовых и стабильно держатся на этом уровне, — рассказал РБК начальник казначейства Металлинвестбанка Селим Агарзаев. — Вначале казалось, что спрос на однодневные долларовые депозиты носит эпизодический характер, но в дальнейшем этот спрос стабилизировался. Это изменило конъюнктуру валютных свопов — из традиционной ситуации, когда банки занимали рубли под валюту, причем, как правило, у ЦБ по фиксированной ставке, рынок перевернулся и теперь занимает валюту под рубли».
По мнению эксперта, причина возникновения этого легкого дефицита валюты непонятна. «Возможно, некоторые крупные банки, столкнувшиеся со снижением валютных пассивов, привлекают валюту через свопы», — говорит Агарзаев, отмечая, что рынок коротких валютных свопов достаточно емкий, только на бирже ежедневный оборот составляет около $9 млрд.
Заместитель директора инвестиционно-торгового департамента Абсолют Банка Андрей Зайцев объясняет дефицит валюты тем, что ее стоимость на российском рынке заметно выше, чем на западных рынках. «Она обходится теперь банкам дороже, поскольку они в связи с санкциями не имеют возможности привлекать дешевые средства в валюте. В основном это касается госбанков», — говорит он.
В конце июля США и ЕС ввели санкции в отношении российских госбанков: Газпромбанка, ВТБ, Банка Москвы, Сбербанка, Россельхозбанка и ВЭБа, запретив своим инвесторам приобретать ценные бумаги этих кредитных организаций, акции и облигации со сроком обращения свыше 90 дней.
В «Уралсибе», Промсвязьбанке, Бинбанке, Абсолют Банке, «Возрождении» РБК сообщили, что дефицита валюты не испытывают. Так же ответили и представители пресс-служб Сбербанка и ВТБ.
Заемщики переходят на рубли
Зайцев считает, что проблемы с нехваткой валюты наблюдаются у тех банков, которые активно кредитуют в валюте. Представители ряда банков рассказали РБК, что заменяют валютные кредиты рублевыми. «Своим клиентам мы предлагаем рубли, с помощью которых они могут проделать операцию своп, то есть обменять рубли на валюту», — поделился менеджер одного из госбанков, добавив, что все решения о выдаче валютных кредитов принимаются централизованно, через главный кредитный комитет, — это позволяет более тщательно отбирать заемщиков. Кредитный менеджер другого госбанка рассказал, что ряду заемщиков банк предлагает рубли вместо валюты. «Все аккуратно смотрят на текущую ситуацию и пытаются выбирать клиентов с правильной маржой и устойчивым финансовым состоянием», — говорит банкир.
В то же время спрос на валютные кредиты у клиентов банков есть. «На рынке есть ажиотаж, связанный с тем, что долларового привлечения не будет. Банкам необходимо возвращать валюту, а клиенты также имеют обязательства в долларах, и они переживают, где они смогут эту валюту взять в кредит или приобрести», — говорит менеджер одного из госбанков, курирующий работу с корпоративными клиентами. «В последнее время мы выдали несколько валютных кредитов крупнейшим российским компаниям-экспортерам», — отмечает вице-президент Промсвязьбанка Владимир Яшин. Ранее финансовый директор ПСБ Владислав Хохлов говорил, что это «Уралкалий» и ЛУКОЙЛ. Член правления Райффайзенбанка Оксана Панченко также отмечает, что интерес клиентов — юридических лиц к валютным заимствованиям растет.
В то же время у банков наметилась и другая тенденция. В течение лета многие компании-заемщики обращались и обращаются в банки с просьбой рефинансировать валютные кредиты в рублевые, рассказали банкиры. В основном это компании, которые не получают валютную выручку. «Такие клиенты опасаются роста курса доллара и пытаются займы переложить в рубли», — отмечает корпоративный банкир из банка топ-40.
Банки конкурируют за валюту
Из-за того что на рынке стало меньше валюты и корпоративные клиенты меньше размещают средства, между банками обострилась конкуренция за их средства. «Практически все госбанки повысили ставки по корпоративным депозитам», — сообщил менеджер одного из госбанков, также работающий с корпоративными клиентами. В среднем, по словам банкиров, начиная с момента ввода санкций ставки по корпоративным депозитам выросли на 0,5–1,5 процентного пункта. «Но какую-то среднюю ставку привлечения назвать нельзя, поскольку для каждого корпоративного клиента она устанавливается индивидуально. Чьи-то деньги можно привлечь под 3% годовых, а чьи-то под 5% годовых в валюте», — говорит один из банкиров.
«Мы повысили ставки по валютным депозитам юрлицам на 0,2–0,6 п.п. Это связано с общерыночной тенденцией к повышению ставок привлечения в валюте», — сообщил Владимир Яшин из ПСБ. Директор центра по работе с крупными корпоративными клиентами Бинбанка Денис Агарков сообщил, что в целом по депозитным ставкам (как в рублях, так и в валюте) для крупных корпоративных клиентов происходила корректировка в соответствии с рыночными тенденциями, повышение составило не более 0,5 п.п.
