Перейти к основному контенту
Бизнес ,  
0 

En+ Олега Дерипаски раскрыла финотчетность в преддверии IPO

En+ Group, объединяющая металлургические и энергетические активы Олега Дерипаски, раскрыла финансовые показатели за 2016 год перед IPO. Размещение компании может пройти в мае, однако ей вряд ли удастся выручить желаемые $2 млрд, уверены аналитики
Олег Дерипаска
Олег Дерипаска (Фото: Simon Dawson / Bloomberg )

Группа En+ Group, объединяющая крупнейшие активы миллиардера Олега Дерипаски, прежде всего пакеты акций в UC Rusal и «Евросибэнерго», раскрыла финансовую отчетность за 2016 год. В последний раз компания раскрывала свои финансовые показатели за 2014 год, тогда ее выручка составила $11,9 млрд, а EBITDA — $2,2 млрд.

По итогам 2016 года выручка группы составила $9,78 млрд, а показатель доналоговой прибыли EBITDA оказался на уровне $2,3 млрд, следует из сообщения. Чистый долг компании Дерипаски на конец года составил $5,5 млрд.

Решение публично отчитаться о финансовых результатах связано с готовящимся в ближайшее время выходом компании на рынок, считает аналитик «Ренессанс Капитал» Владимир Скляр. По его мнению, несмотря на негативные факторы, у группы есть возможность провести успешный листинг в мае. «Рынок в России в последние три-четыре недели достаточно волатилен, на рынке электроэнергетики наблюдается определенное давление на цену акций, и может показаться, что момент [для листинга компании] не самый лучший. C другой стороны цены на алюминий растут и другой ключевой актив компании [UC Rusal] чувствует себя комфортно. Если рубль не будет укреплятьcя, то у компании есть окно для выхода на IPO в мае», — уверен Скляр.

В начале апреля 2017 года «Ведомости» со ссылкой на источники сообщили, что компания планирует разместить 20% своих акций примерно за $2 млрд на Лондонской бирже в мае, если на рынке сложатся благоприятные условия. Два источника РБК в банковских кругах также осведомлены о планах En+ Group разместить около 20% в ходе IPO в первой половине 2017 года.

«Оценка $2 млрд за 20% подразумевает существенную премию по мультипликаторам для энергетических активов En+, что в текущих условиях не представляется реальным», — отмечает Скляр.

Представитель En+ отказался комментировать РБК сообщения о планах IPO.

В декабре 2016 года Bloomberg со ссылкой на источники написал о планах группы выйти на IPO в 2017 году. По словам собеседника издания, представители En+ встречались с советниками для оценки перспектив размещения в Лондоне или Гонконге. Тогда в компании оценили рыночную стоимость в $10–12 млрд, но окончательного решения по итогам консультаций принято не было. Сообщалось, что организаторами сделки выступят «ВТБ Капитал» и Сбербанк.

Программа развития РБК Pro Освойте 52 навыка за год
Программа развития — удобный инструмент непрерывного обучения новым навыкам для успешной карьеры

Группа En+ владеет 48,13% UC Rusal, крупнейшей частной российской электроэнергетической компанией «Евросибэнерго», металлургическими и угольными активами, а также логистическим бизнесом. «Евросибэнерго» в 2010 году планировала IPO в Азии по примеру UC Rusal, которая привлекала в январе 2010 года около $2,24 млрд, продав менее 11% своих акций на биржах Гонконга и Парижа.

IPO может помочь компании погасить долг, который у En+ резко увеличился летом 2016 года после покупки 40,29% в «Иркутскэнерго» за 70 млрд руб. Для этой сделки «дочка» En+​ Тельмамская ГЭС привлекала синдицированный кредит на 84 млрд руб. у Сбербанка и ВТБ в июне 2016 года. А в ноябре 2016 года сумма этого кредита была увеличена до 94,95 млрд руб., сообщил «Интерфакс». В залог по нему банки получили все акции строящейся Тельмамской ГЭС.

В 2012 году En+ ​ собиралась разместить акции в Гонконге, но отказалась от этого из-за долгового кризиса и падения цен на сырье.

Теги
Магазин исследований Аналитика по теме "Финансы"
Прямой эфир
Ошибка воспроизведения видео. Пожалуйста, обновите ваш браузер.
Лента новостей
Курс евро на 29 февраля
EUR ЦБ: 99,45 (-0,47)
Инвестиции, 28 фев, 16:27
Курс доллара на 29 февраля
USD ЦБ: 91,87 (-0,17)
Инвестиции, 28 фев, 16:27
В США сорвалась казнь серийного убийцы Томаса Крича Общество, 02:50
Вернувшегося после обмена военного обвинили в боях на стороне Украины Политика, 02:25
Bild опубликовал «план нападения» России на Германию Политика, 01:27
Новак сообщил об отсутствии планов запретить экспорт дизеля Экономика, 01:12
В Раде сообщили о взломе сайта Политика, 00:33
Лидеры конгресса США согласовали отсрочку шатдауна Политика, 00:24
Кто является фаворитом розыгрыша плей-офф КХЛ Спорт, 00:01
РБК Диалоги с Татьяной Бакальчук и Ольгой Наумовой
Не только женский бизнес: новые идеи, управление, масштабирование
Участвовать
Зачем ЕС оборонная стратегия и что она предполагает Политика, 00:00
Путин выступит с Посланием Федеральному собранию Политика, 00:00
В Москве выставят на торги палаты купцов XVIII века Бизнес, 00:00
Власти Финляндии объяснили отсутствие ограничений ВСУ на удары по России Политика, 28 фев, 23:55
В СНБО заявили о невозможности заблокировать Telegram на Украине Технологии и медиа, 28 фев, 23:50
Премьер Франции назвал, для чего военных могли бы отправить на Украину Политика, 28 фев, 23:36
В Полтавской области прогремели взрывы Политика, 28 фев, 23:04