Лента новостей
Страны G7 заявили о приверженности санкциям против России из-за Донбасса 00:48, Политика Тухель победил с рекордом. Второй английский финал пройдет в истории ЛЧ 00:31, Спорт Как прошла тренировка парада Победы в Москве. Видео 00:00, Политика «Челси» впервые с 2012 года пробился в финал Лиги чемпионов 05 мая, 23:55, Спорт Небензя заявил о нежелании Запада слушать жителей Донбасса 05 мая, 23:53, Политика Трамп назвал блокировку его аккаунтов в соцсетях «полным позором» для США 05 мая, 23:47, Политика Семь правил заботы о своем иммунитете 05 мая, 23:11, РБК и Деринат Лукашенко поручил донести до Европы «перспективы» в случае новых санкций 05 мая, 23:05, Политика Страны G7 призвали Белоруссию провести новые президентские выборы 05 мая, 23:01, Политика В Эстонии начались военные учения США Swift Response 05 мая, 22:11, Политика Заключенным в СИЗО предложили расширить перечень платных услуг 05 мая, 21:58, Общество В Центре Чумакова рассказали о защите от COVID вакциной от полиомиелита 05 мая, 21:30, Общество Спасатели предупредили об усилении ветра в Москве 05 мая, 21:30, Общество ЕС и Британия объявили о создании дипмиссии Евросоюза в Лондоне 05 мая, 21:02, Политика «Крылья Советов» и «Оренбург» не получили лицензии для участия в РПЛ 05 мая, 20:49, Спорт Глава ФИФА заявил о намерении ввести потолок зарплат в футболе 05 мая, 20:48, Спорт Объявлены места проведения матчей сборной России в квалификации ЧМ-2022 05 мая, 20:38, Спорт G7 заявила о расчете на стабильные отношения с Россией 05 мая, 20:21, Политика Атомная подлодка «Казань» войдет в ВМФ после срыва сроков испытаний 05 мая, 20:19, Технологии и медиа В «Сбере» прокомментировали рассылку участвовавшим в митингах сотрудникам 05 мая, 20:12, Политика СК завел дело после обнаружения тела девушки-блогера под Екатеринбургом 05 мая, 19:36, Общество Павлюченкова обыграла Мухову и вышла в полуфинал турнира в Мадриде 05 мая, 19:32, Спорт Лукашенко показал Додону свой «любимый дворец». Видео 05 мая, 19:31, Политика Обладатель Кубка Гагарина подписал контракт с клубом НХЛ 05 мая, 19:19, Спорт США сообщили о неудаче с запуском межконтинентальной ракеты 05 мая, 19:17, Политика Канделаки заявила о зависти фанатам «Спартака» из-за жены Федуна 05 мая, 19:14, Спорт Умер игравший вместе с Пьером Ришаром актер Дмитрий Черных 05 мая, 18:55, Общество На какие деньги Эрмитаж пополняет свою коллекцию 05 мая, 18:31, РБК и Фонд Потанина
Газета
«Уралхим» влез в долги
Газета № 234 (1767) (1712) Общество,
0

«Уралхим» влез в долги

Компания привлекла 4,5 млрд долларов для покупки 20% «Уралкалия»
Фото: ИТАР-ТАСС
Фото: ИТАР-ТАСС

«Уралхим» привлек кредит на 4,5 млрд долл. у VTB Capital. На эти деньги холдинг Дмитрия Мазепина сможет купить долю в «Уралкалии», но существенно увеличит свою долговую нагрузку. Выплата процентов по этому кредиту приведет к снижению чистой прибыли «Уралхима» в следующем году, предупреждают эксперты.

Пресс-служба «Уралхима» сообщает, что часть денег кредита в 4,5 млрд долл., который компании предоставил VTB Capital, пойдет на покупку доли в «Уралкалии» (остальное — на рефинансирование долгов).

Холдинг Дмитрия Мазепина намерен выкупить 20% калийной компании у структур Филарета Гальчева и Анатолия Скурова (вместе владеют 11,8%) — партнеров Сулеймана Керимова, который является основным акционером «Уралкалия» и на открытом рынке.

Согласно текущим котировкам 20-процентная доля «Уралкалия» стоит порядка 3,1 млрд долл. Но гендиректор «Уралхима» Дмитрий Коняев в начале декабря говорил, что этот пакет будет куплен с премией к рынку. Группа ОНЭКСИМ Михаила Прохорова, которая договорилась о покупке 21,75% у структур Керимова, по данным Bloomberg, оценила «Уралкалий» в 20 млрд долл. Исходя из этой оценки, пакет в калийной компании обойдется холдингу Мазепина в 4 млрд долл., то есть ему придется истратить почти весь кредит на сделку.

Представители «Уралхима» и VTB Capital не раскрывают ставку по кредиту. Согласно отчетности «Уралхима», средняя ставка по долларовым кредитам компании составляет порядка 4,7%, напоминает замруководителя аналитического департамента «Совлинк» Ольга Беленькая. К тому же недавно компания пересмотрела свое кредитное соглашение со Сбербанком, изменив плавающую ставку на фиксированную в 4,25%. Вероятно, примерно на таких условиях (4,25—4,7%) «Уралхим» и привлек кредит VTB Capital, полагает она.

При такой ставке дивиденды по акциям «Уралкалия», которые получит «Уралхим», не покроют даже половину выплат по кредиту, отмечает аналитик UFS IC Анна Милостнова. Очевидно, компании придется направлять часть чистой прибыли на эти выплаты.

После привлечения кредита VTB Capital размер чистого долга «Уралхима» может увеличиться до 7 показателей EBITDA, подсчитала г-жа Милостнова. До сделки соотношение чистый долг/EBITDA у «Уралхима» было одним из самых низких в отрасли — 0,99 (на конец третьего квартала). Для сравнения: это соотношение у «Уралкалия» составляет 1,5, у «Акрона» — 1,8, у «Фосагро» — 0,91.

Ранее Дмитрий Коняев говорил, что деньги на покупку 20% «Уралкалия» привлекаются под залог приобретаемых акций «Уралкалия» и частично самого «Уралхима». Но представители «Уралхима» и VTB Capital не раскрывают, сколько акций «Уралхима» заложено по кредиту.

В сообщении «Уралхима» отмечается, что заемщиками по кредиту выступили сам «Уралхим» и его «дочка» Кирово-Чепецкий химический комбинат. Гарантии предоставят дочерние компании — «Воскресенские минеральные удобрения», ТД «Уралхим», «Минеральные удобрения», Uralchem Holding P.L.C и SIA Uralchem Trading.