Россия потратила на «чистку» банковского сектора более 3 трлн руб.
Российские власти в 2013–2015 годах потратили 3,36 трлн руб. на поддержку и «чистку» банковского сектора, подсчитали аналитики международного рейтингового агентства Fitch. Сумма эквивалентна около 4% ВВП России за 2015 год.
Около половины этой суммы ушла на рекапитализацию работающих банков, вторая половина — на спасение обанкротившихся банков и (или) выплаты их вкладчикам.
Из общей суммы 830 млрд руб. — капитал от Агентства страхования вкладов по программе докапитализации через облигации федерального займа (ОФЗ). 880 млрд руб. — капитал от других государственных структур, в основном из Фонда национального благосостояния (ФНБ). 900 млрд руб. — кредиты от АСВ санируемым банкам на конец прошлого года (большая их часть была выдана в 2013–2015 годах) и 750 млрд руб. — выплаты АСВ вкладчикам банков с отозванной лицензией в 2013–2015 годах.
Как поясняет Fitch, одна из основных проблем банковского сектора, решение которой требует крупных затрат, — это наличие банков со слабым финансовым профилем. По состоянию на конец прошлого года в России насчитывалось более 600 банков. Это много, хотя за два года количество кредитных организаций сократилось почти с тысячи, отмечают эксперты Fitch.
Несовершенство механизмов спасения
По мнению аналитиков Fitch, используемые сейчас методы спасения и ликвидации банков несовершенны. Решение о том, спасать или ликвидировать банк, может зависеть от размера банка, уровня проблем и, вероятно, «отношений властей с акционерами и кредиторами банка», отмечает агентство.
«Чистка» и процессы консолидации сектора не затрагивают самые маленькие банки, не входящие в топ-200. Роль этих банков ограничена и не всегда ясна, поясняет агентство: на такие банки приходится всего около 3% активов сектора. Планируемое повышение размера минимального капитала с 300 млн руб. до 1 млрд руб. затронет только федеральные банки (то есть менее 300 банков), что, по мнению аналитиков Fitch, существенно снижает эффективность этой меры.
Власти оказывали денежную поддержку, как правило, государственным банкам, которые нуждались в дополнительном капитале из-за слабой прибыльности и большого объема плохих активов, поясняют аналитики Fitch. Неясно, какой механизм поддержки будет использован после внедрения механизма спасения проблемных банков bail-in (эта система позволяет при санации использовать средства кредиторов, требования которых превращаются в акции или размещаются на безотзывных депозитах под невысокий процент), которое, возможно, произойдет во второй половине 2017 года.
Спасение банков предусматривает большие затраты и сроки разрешения проблем, а также «непонятные действия некоторых банков-санаторов», считают в Fitch.
По мнению экспертов агентства, система bail-in поможет сократить затраты налогоплательщиков на поддержку сектора. Банк России также может создать специальный фонд санации банков, который напрямую будет обеспечивать банки капиталом — вместо дешевых кредитов АСВ.
Слабое кредитование
В 2016 году Fitch ожидает рост розничного кредитования на уровне 3% (0% в первом полугодии). Ситуацию с розничным кредитованием агентство называет одним из вызовов для банковского сектора. По мнению аналитиков агентства, оно недостаточно развитое и высокорисковое: банки концентрируются на продуктах с высокими рисками и высокой доходностью. В частности, слабо развита ипотека: она составляет всего 8% от кредитов сектора, а ее развитие сдерживают высокие ставки и низкая доступность жилья. Кроме того, свыше 55% розничных кредитов в стране необеспеченны, имеют короткий срок и высокие ставки, поэтому средние платежи по ним очень небольшие по отношению к доходам. Высокие процентные ставки, подчеркивает агентство, повышают долговую нагрузку, ограничивают спрос и рост кредитования.
Агентство также прогнозирует в 2016 году слабый рост корпоративного кредитования — на уровне 5%. В то же время оно ожидает 10-процентный рост объема депозитов в связи со значительной рублевой эмиссией ЦБ в рамках финансирования дефицита бюджета.
В первом полугодии рост депозитов составил 4%. Депозиты росли главным образом в госбанках, что отражает заинтересованность вкладчиков в размещении средств в более надежных банках, так как чистка сектора продолжается. Ввод системы bail-in, который состоится предположительно в 2017 году, может вызвать переток депозитов в более надежные банки, что даст импульс к консолидации сектора, считают аналитики агентства.
Слабая прибыль
Аналитики Fitch ожидают прибыль банковского сектора в 2016 году на уровне около 300 млрд руб. В январе—июне, по оценке агентства, основная прибыль банков (чистая прибыль за вычетом полученных дивидендов и результата от признания отложенных налоговых активов/обязательств) составила 163 млрд руб. Прибыль Сбербанка в первом полугодии составила 120% прибыли сектора, отмечает агентство.
