Перейти к основному контенту
Финансы ,  
71 
Эксклюзив

Белоруссия определилась с размером займа в России на первом этапе

Белоруссия конкретизировала планы размещения рублевых облигаций. В конце июля она планирует разместить бумаг на 10 млрд руб. с доходностью 9,6–9,65%. Российские рубли могут быть использованы для обеспечения торговли с Россией
Фото: Валерий Шарифулин / ТАСС
Фото: Валерий Шарифулин / ТАСС

Белорусское министерство финансов начало маркетинг размещения в России двух выпусков трехлетних облигаций на общую сумму 10 млрд руб., сообщил РБК источник на рынке.

«Белоруссия действительно начала маркетинг двух серий облигаций каждый объемом 5 млрд руб. Книгу заявок планируется открыть в конце июля. Цена размещения будет определяться в ходе букбилдинга, ориентир цены установлен на уровне не более 250 б.п. к бескупонной кривой доходности ОФЗ на три года», — подтвердил РБК начальник управления инвестиционных банковских продуктов и решений банка «Открытие» (выступает одним из организаторов выпуска) Евгений Ананьев.

По текущим ценам это соответствует доходности примерно на уровне 9,6–9,65% годовых. По выпуску предусмотрена выплата квартальных купонов.

Белорусские заемщики после почти 10-летней паузы решили занять в рублях
Финансы
Фото:Григорий Сысоев / РИА Новости

Белоруссия предлагает весьма интересную доходность для инвесторов.

«Для сравнения, евробонды Республики Беларусь срочностью три с половиной года торгуются с премией к российским евробондам аналогичной срочности в размере 180 б.п. Однако в рублях ставки выше, поэтому логично, что и спред выше. По индексу Cbonds наиболее ликвидные бумаги российских корпоративных заемщиков с рейтингом В, как у Белоруссии, торгуются с премией к ОФЗ в размере 200–210 б.п., поэтому 250 б.п. для суверенного долга выглядит весьма интересно. Однако пока по выпуску заявлена только верхняя граница ориентира, по итогам сбора заявок доходность может быть определена на более низком уровне», — отметил главный аналитик Промсвязьбанка Дмитрий Монастыршин.

Организаторами размещения также выступают Газпромбанк и Совкомбанк, соорганизатором — ЕАБР.

Новые выпуски станут первым выходом Белоруссии на российский долговой рынок после почти десятилетнего перерыва. В 2010 году на российском рынке размещались двухлетние суверенные облигации Белоруссии на 7 млрд руб. Летом прошлого года стало известно, что республика планирует снова выйти на рублевый долговой рынок.

Иностранные инвесторы выкупили весь выпуск евробондов России на $2,5 млрд
Финансы
Фото:Boris Roessler / DPA / ТАСС

Первоочередными причинами заимствований Минска в российских рублях являются экономические, пояснил РБК директор Института международной экономики и финансов ВАВТ Александр Кнобель. У Белоруссии значительная доля товарооборота с Россией осуществляется в рублях, поэтому использование очередного рыночного инструмента для привлечения рублевого финансирования вполне логично, отметил он. У Белоруссии отрицательное сальдо торгового баланса с Россией, которое нужно закрывать, и займы в рублях позволяют это сделать, добавил старший аналитик по долговым рынкам Райффайзенбанка Денис Порывай.

4 июля ЦБ зарегистрировал проспект эмиссии белорусских евробондов пяти серий на 30 млрд руб. Как сообщали ранее источники РБК, Белоруссия на первом этапе может разместить бумаги на 10–15 млрд руб.

В начале июля на российский долговой рынок впервые вышел белорусский корпоративный заемщик — крупнейший ретейлер страны «Евроторг». Компания 5 июля разместила облигации объемом 5 млрд руб. на десять лет, через пять лет по ним предусмотрена оферта. Ставка первого купона установлена на уровне 10,95% годовых, то есть с премией к долговым бумагам аналогичных российских эмитентов.

Авторы
Лента новостей
The Times рассказала, что на Украине смирились с затянувшимся конфликтом Политика, 22:24
Пять стратегий инвестора в недвижимость: как устроены и какую выбрать РБК и ПИК, 22:12
Суд в Москве оштрафовал компании — владельцев Twitch и Google Общество, 22:03
Поселиться насовсем: как выглядит премиальный жилой квартал от Pioneer РБК и Pioneer, 21:33
Сырский рассказал, что главное в ходе мобилизации на Украине Политика, 21:21
MEE узнал, что Иран меняет нефть на китайские системы ПВО Политика, 21:14
Сын Карло Анчелотти возглавил бразильский «Ботафого» Спорт, 21:07
Подарок с пользой — Подписка на РБК
Приобретайте сертификат на период от 1 месяца до года
За сертификатом
Макрон заявил, что Европа никогда не оставит Украину Политика, 20:59
Алькарас третий год подряд вышел в полуфинал Уимблдона Спорт, 20:52
В Москве снесли две самовольно построенные гостиницы в 5 тыс. «квадратов» Недвижимость, 20:23
Прощание с экс-министром Старовойтом пройдет в столичной ЦКБ 10 июля Общество, 20:20
В работе «Дзена» произошел сбой Технологии и медиа, 20:05
Долгосрочное инвестирование: из каких активов состоит портфель «вдолгую» РБК и ПСБ, 19:55
Павлюченкова проиграла американке с русскими корнями на Уимблдоне Спорт, 19:54