Evraz Group интегируется в украинский горнорудный сегмент

Российская горно-металлургическая группа Evraz Group подписала соглашение о приобретении мажоритарных долей в пяти украинских компаниях. В частности, Evraz приобретает 99,25% акций ОАО "Горно-обогатительный комбинат "Сухая балка" (производственная мощность - 3,75 млн т аглоруды в год), 95,57% акций ОАО "Днепропетровский металлургический завод им.Петровского" (мощность - 1,8 млн т чугуна и 1,23 млн т стали в год) и доли в трех коксохимических предприятиях общей мощностью 3,52 млн т металлургического кокса в год - 93,74% акций ОАО "Коксохимический завод "Баглейкокс", 98,65% акций ОАО "Днепрококс" и 93,83% акций ОАО "Днепродзержинский коксохимический завод". Покупку указанных пакетов Evraz намерен оплатить денежными средствами и новыми акциями.

Как отмечается в сообщении компании, окончательные условия и структура сделки будут одобрены советом директоров Evraz Group на основании заключения признанной международной организации оценщиков, которая проведет независимую оценку приобретаемых активов. После утверждения покупки советом директоров компании никакие дополнительные разрешения, в том числе одобрение регулирующих органов, не потребуются.

По словам председателя совета директоров и президента Evraz Group Александра Фролова, данные приобретения рассматриваются как еще один важный этап реализации стратегических планов компании. "С этой покупкой на Украине возрастет уровень нашей самообеспеченности железорудным сырьем и продолжится интеграция компании в горнорудный сегмент", - отметил он. По мнению А.Фролова, приобретаемые коксохимические предприятия создадут дополнительные возможности для сбыта коксующихся углей, добываемых на угольных шахтах компании. "Покупка Днепропетровского металлургического завода им.Петровского позволит еще больше диверсифицировать производство с географической точки зрения, причем в направлении дальнейшего снижения его себестоимости", - сообщил президент компании.

Сумма сделки не раскрывается, однако, по оценкам аналитика ИГ "АнтантаПиоглобал" Евгения Рябкова, приобретаемые предприятия могут стоить около 1,8 млрд долл. Специалист считает, что покупка горнодобывающих и металлургических активов на Украине в перспективе повысит инвестиционную привлекательность ценных бумаг Evraz Group. "Мы видим в этой сделке как минимум несколько плюсов: во-первых, повышение синергетического эффекта и консолидированной рентабельности за счет поставок коксующихся углей с российских шахт на украинские коксохимы. Во-вторых, потенциал украинской промышленности, в частности металлургии, довольно высок, и Evraz стал первой российской металлургической компанией, которая начала его реализовывать. В-третьих, в свете растущего спроса на продукцию металлургии и цен на руду и уголь мы считаем, что расширение горнодобывающего сегмента имеет хорошие перспективы", - говорит Е.Рябков. В то же время, отмечает он, существуют определенные риски. К таковым, в частности, можно отнести непрозрачность бизнеса на Украине и вероятный рост долговой нагрузки Evraz Group. Кроме того, российский холдинг, по предположению аналитика, должен будет провести на вновь приобретенных предприятиях ряд мероприятий по модернизации производства, что также потребует дополнительных затрат. Эксперт полагает, что опасения инвесторов в этом отношении и привели во вторник к падению котировок Evraz на LSE на 3%.

Аналитики ИФК "Солид" также считают, что сумма сделки достигнет 1,8 млрд долл. и половина ее будет оплачена акциями допэмиссии. Эксперты отмечают, что компания активно реализует свои стратегические планы, интегрируясь в горнорудный сегмент и диверсифицируя свой бизнес "в направлении дальнейшего снижения его себестоимости". По словам специалистов, эта сделка приведет к пересмотру целевого уровня акций Evraz Group в сторону повышения.

Evraz Group - вертикально интегрированная металлургическая и горнодобывающая компания, включающая в себя в том числе три ведущих российских сталелитейных предприятия - Нижнетагильский, Западно-Сибирский и Новокузнецкий металлургические комбинаты, а также компании Palini e Bertoli в Италии, Vitkovice Steel в Чехии, Evraz Oregon Steel Mills и Stratcor со штаб-квартирой в США.

Quote.rbc.ru