Санкт-Петербург и область , 03 апр 2006, 15:39

Завершена первая сделка по секьюритизации лизинга в России.

Завершена первая сделка по секьюритизации лизинга в России. Как сообщили в пресс-службе инвестиционного банка "КИТ Финанс", размещение первого выпуска секьюритизированных облигаций, обеспеченных платежами по договорам лизинга, было завершено 31 марта 2006г. Выпуск облигаций класса А объемом 12 млрд 570 млн руб., которому были присвоены рейтинги инвестиционного уровня, был размещен с доходностью 7,875%. Это первая сделка по секьюритизации лизинговых платежей в России, создающая новый сегмент рынка структурного финансирования, в том числе выпуска обеспеченных активами ценных бумаг. Инициаторами секьюритизации стали ОАО "Лизинговая компания "Магистраль Финанс", входящая в группу "КИТ Финанс", а также ООО "Инвестиционный партнер" и ООО ФК "Объединенные инвесторы". Эти компании специализируются на лизинге подвижного состава для ОАО "Российские железные дороги". Выпуск облигаций позволяет лизинговым компаниям снизить стоимость и удлинить срок финансирования лизинга по сравнению с банковскими кредитами. Совместными ведущими менеджерами выпуска облигаций являются Morgan Stanley (также букраннер выпуска), инвестиционный банк "КИТ Финанс" и ТрансКредитБанк. В размещении приняли участие более 30 инвесторов. 27% выпуска облигаций было приобретено российскими инвесторами, 73% - западными инвесторами. Эмитентом облигаций выступила компания специального назначения (SPV) Red Arrow International Leasing PLC (RAIL), зарегистрированное в Ирландии. Облигациям класса А присвоен рейтинг Moody's на уровне Baa2, Standard&Poor's на уровне BBB-. Окончательный срок погашения облигаций класса А - 30 июня 2012г., с учетом амортизации средний срок составляет 2,94 года. Облигации обеспечены залогом подвижного состава, а также залогом прав требования по лизинговым платежам ОАО "РЖД". Выплаты купонного дохода и погашение долга по облигациям производятся ежеквартально. Ставка купонного дохода составляет 8,375%.