Фьючерсы на доллар на Мосбирже аномально рухнули за одну минуту
В 11:29 мск июньский фьючерс на доллар (Si) на минимуме обвалился на 8,26% по сравнению с ценой закрытия торгов в пятницу — до ₽73 406, что соответствуют курсу на уровне ₽73,4. За минуту котировки рухнули на 7,86%. Но вскоре контракт отыграл потери и к 11:30 мск торговался уже по ₽79 577 (курс на уровне ₽79,6 за доллар, снижение на 0,54% к закрытию в пятницу).
Аномалия произошла не только на графике ближайшего июньского фьючерса, но и на более длинных контрактах (например, с исполнением в сентябре и декабре). На графике фьючерсов на евро также видно резкое снижение в эту минуту, но оно было менее выраженным, чем на графике фьючерсов на доллар.
Автор телеграм-канала Profit King Роман Дмитриев подсчитал, что за минуту аномальной просадки проторговалось порядка 41 тыс. фьючерсных контрактов. «Я не знаю, что за игроки его обвалили. Не верю в теорию толстых пальцев («ошибка толстого пальца», который промахнулся и нажал не ту клавишу. — «РБК Инвестиции»). Возможно, кто-то «мерил глубину стакана». Не исключаю высокой вероятности тестирования уровней ₽74–75», — отмечает эксперт.
«Ошибка толстого пальца» (fat finger) — ситуация, когда из-за трейдера, который нажал не ту клавишу при вводе данных в торговый терминал, указав слишком большой объем в заявке на продажу или покупку, неправильную цену или вообще другой инструмент, происходит резкий и кратковременный скачок цены какого-либо актива.
«Кто-то перепутал цену, поставил ее ниже текущей и «вынес» стакан, те самые fat fingers. Подобное резкое движение возможно, так как ликвидность во фьючерсах на доллар оставляет желать лучшего после санкций на Мосбиржу, после которых перестал торговаться спот, то есть сама валюта», — говорит Евгений Аврахов, генеральный директор ИФК «Опцион», компании, которая специализируется на алгоритмической торговле деривативами, акциями и валютой. По его словам, сложно оценить, что это были за игроки, «но явно с каким-то более менее приличным счетом».
«Вообще, аналогичную «шпильку» мы уже видели, причем тоже перед июньской экспирацией. Тогда многие посчитали, что это были «толстые пальцы», а потом ввели санкции против Мосбиржи и НКЦ, и аномалия повторилась», — напомнил частный управляющий активами, независимый инвестконсультант Роман Андреев. Но он также допустил, что причиной произошедшего все-таки могла быть «ошибка толстого пальца» либо же новый этап конвертации депозитарных расписок на акции российских эмитентов, о котором ЦБ объявил на прошлой неделе.
Еще один случай аномальных сделок на Мосбирже был зафиксирован в конце марта текущего года во время звонка президента России Владимира Путина и президента США Дональда Трампа. Тогда «тайный инвестор» дважды уронил российский рынок: во время и после переговоров индекс Мосбиржи за минуту падал более чем на 1%, а потом также резко отскакивал. В тот момент продажи прошли в том числе в пяти самых тяжеловесных бумагах в индексе Мосбиржи — это «Газпром» (14,46% доля в индексе на тот момент), Сбербанк (13,85%), ЛУКОЙЛ (12,51%), «Татнефть» (5,64%), НОВАТЭК (4,76%).
Термин, обозначающий вероятность быстрой продажи активов по рыночной или близкой к рыночной цене. Подробнее Фьючерс — это разновидность производного (иногда говорят “вторичного») финансового инструмента. По сути, фьючерсом называется договор покупки или продажи некоего первичного инструмента с отложенным исполнением обязательств. В качестве первичного или базисного инструмента может выступать ценная бумага, валюта, сырье. Подробнее
