Сезон отчетов стартовал: за какими компаниями следить на неделе

В центре внимания: JPMorgan Chase (JPM)

Отрасль: банки
Рыночная капитализация: $508,67 млрд
Цена акции на 10 октября: $170,23
Консенсус-прогноз: $169,75
Когда отчет: 14:00 мск
Ожидания: EPS — $2,95 (прибыль на акцию), выручка — $29,75 млрд

• В сентябре JPMorgan запустил цифровой банк Chase в Великобритании - первый розничный банк компании за пределами США. Сначала Chase будет предлагать клиентам только депозитные счета. Позже JPMorgan планирует расширить сферу деятельности до кредитования и инвестиций, а затем открыться и в других европейских странах.
• На Уолл-стрит позитивно оценивают перспективы JPMorgan: по данным Marketwatch, 15 аналитиков присвоили акциям компании рейтинг «покупать», двое — «лучше рынка», семеро — «держать», один — «хуже рынка» и двое — «продавать». Консенсус-прогноз — $169,75.
• Значение P/E (11,34) находится на среднем для финансовых компаний уровне (11,25). При этом текущий показатель P/BV(1,77) больше среднего уровня в секторе (1,15). Согласно мультпликаторам акции эмитента торгуются по рынку или несколько переоценены. Рост прибыли и собственноного капитала может увеличить инвестиционную привлекательность акций компании

BlackRock (BLK)

Отрасль: финансы
Рыночная капитализация: $128,5 млрд
Цена акции на 10 октября: $844,21
Консенсус-прогноз: $999,09
Когда отчет: 15:30 мск
Ожидания: EPS — $9,78 (прибыль на акцию), выручка — $4,8 млрд

• В августе крупнейший в мире управляющий активами — BlackRock — начал предлагать инвестиционные продукты, в том числе ПИФы, китайским инвесторам. BlackRock стал первым иностранным инвестиционным фондом в Китае.
• Одновременно с этим BlackRock порекомендовал клиентам увеличить вложения в китайские акции в три раза, заявив, что Китай больше не следует рассматривать как развивающийся рынок. С резкой критикой действий BlackRock выступил основатель инвестфонда Soros Fund Management Джордж Сорос. Он считает, что «вливание миллиардов долларов в Китай сейчас — это трагическая ошибка», и предупреждает, что клиенты инвесткомпании потеряют на этом деньги.
• На Уолл-стрит позитивно оценивают перспективы BlackRock: по данным Marketwatch, 11 аналитиков присвоили акциям компании рейтинг «покупать», трое — «держать», и ни один эксперт не порекомендовал продавать. Консенсус-прогноз — $999,09.
• Значение мультипликаторов P/E (23,67) и P/BV (3,56) выше среднеотраслевых уровней - 11,25 и 1,15 соответственно. Согласно мультипликаторам акции компании переоценены рынком. Привести цены в соответствие показателям поможет значительный рост прибыли и капитала

Другие важные отчеты 13 октября:

Infosys: до открытия рынка, прогноз EPS — $0,17, прогноз выручки — $3,95 млрд.
Delta Air Lines: до открытия рынка, прогноз EPS — $0,16, прогноз выручки — $8,47 млн.
 

В центре внимания: Taiwan Semiconductor Manufacturing (TSM)

Отрасль: полупроводники
Рыночная капитализация: $570,83 млрд
Цена акции на 10 октября: $110,07
Консенсус-прогноз: $150,07
Когда отчет: 10:00 мск
Ожидания: EPS — $1,04 (прибыль на акцию), выручка — $14,86 млрд

• В сентябре Nikkei Asia сообщила, что крупнейший производитель полупроводников Taiwan Semiconductor Manufacturing планирует построить передовой завод по производству чипов на юге Тайваня для решения проблемы с мировым дефицитом чипов. Как отмечают источники издания, завод будет выпускать 6- и 7-нанометровые чипы, которые используются для производства мобильных процессоров, а также вычислительных и графических процессоров для Nvidia, AMD и MediaTek.
• На Уолл-стрит очень позитивно оценивают перспективы TSMC: по данным Marketwatch, 16 аналитиков присвоили акциям компании рейтинг «покупать», 8 — «лучше рынка», четверо — «держать и ни один эксперт не порекомендовал продавать. Консенсус-прогноз — $150,07.
• P/S компании (11,08) выше среднесекторального уровня (5,57). Но при этом P/E (29,03) находится на уровне средних для отрасли значений (27,76), а EV/EBITDA (14,73) ниже, чем в среднем в секторе (17,87). Согласно этим мультипликаторам можно говорить, что скорее акции торгуются в среднем по рынку. Однако для усиления инвестиционной привлекательности компания должна показать рост прибыли и выручки

Другие важные отчеты 14 октября:

Bank of America: до открытия рынка, прогноз EPS — $0,7, прогноз выручки — $21,6 млрд.
UnitedHealth: до открытия рынка, прогноз EPS — $4,41, прогноз выручки — $71,3 млрд.
Morgan Stanley: до открытия рынка, прогноз EPS — $1,63, прогноз выручки — $13,73 млрд.
Alcoa: после закрытия рынка, прогноз EPS — $1,71, прогноз выручки — $2,91 млрд.
Citigroup: до открытия рынка, прогноз EPS — $1,77, прогноз выручки — $17,03 млрд.
Domino's Pizza: до открытия рынка, прогноз EPS — $3,11, прогноз выручки — $1,03 млрд.

В центре внимания: Goldman Sachs (GS)

Отрасль: банки
Рыночная капитализация: $132,37 млрд
Цена акции на 10 октября: $392,68
Консенсус-прогноз: $$429,
Когда отчет: 15:30 мск
Ожидания: EPS — $0,99 (прибыль на акцию), выручка — $18,24 млрд

• В сентябре Goldman Sachs объявил о запуске ETF-фонда Goldman Sachs Future Tech Leaders Equity (тикер GTEK) с технологическими компаниями с рыночной капитализацией менее $100 млрд долларов как из развитых, так и из развивающихся стран. С его помощью банк планирует найти новые компании, которые в будущем смогут достичь уровня FAANG.
• На Уолл-стрит позитивно оценивают перспективы Goldman Sachs: по данным Marketwatch, 17 аналитиков присвоили акциям компании рейтинг «покупать», один — «лучше рынка», 9 — «держать и один — «продавать». Консенсус-прогноз — $429,1.
• P/E (7,14) компании ниже средних значений по сектору - 11,25. P/BV (1,29) незначительно превышает среднеотраслевое значение - 1,15. Можно говорить, что акции компании слегка недооценены согласно мультипликаторам. Рост прибыли и капитала усилит потенциал роста акций компании

Другие важные отчеты 15 октября:

Truist Financial Corp: до открытия рынка, прогноз EPS — $1,07, прогноз выручки — $5,52 млрд.