Минфин сообщил о проработке конвертации «префов» ВТБ через допэмиссию

Минфин рассматривает вариант с конвертацией «префов» ВТБ через допэмиссию обыкновенных акций. Об этом рассказал журналистам замглавы ведомства Алексей Моисеев в кулуарах Московского финансового форума — 2025. Его слова передает корреспондент «РБК Инвестиций».

«Схема если будет, она такая будет, конечно. Пока мы не рассматриваем [другие варианты]. Предполагаю, что могут быть и другие [схемы конвертации], но сейчас в работе только такой вариант», — сказал он.

По его словам, сама идея конвертации привилегированных акций, которыми владеет государство, кажется ему нормальной, а условия должны быть справедливыми.

«Да», — сказал Моисеев, отвечая на вопрос, является ли конвертация «префов» ВТБ вопросом 2026 года.

Ранее первый заместитель президента — председателя правления ВТБ Дмитрий Пьянов рассказал в эфире Радио РБК, что схема конвертации «префов» может выглядеть так: банк выпустит обыкновенные акции, а правительство их оплатит привилегированными, которые находятся у него в распоряжении. Пьянов указал, что речь об этом пойдет в 2026 году.

По словам Дмитрия Пьянова, коэффициент конвертации «префов» в обыкновенные акции не будет дискриминировать держателей последних.

Он добавил, что совокупный объем стоимости привилегированных акций, принадлежащих государству, составляет ₽517 млрд. По словам Дмитрия Пьянова, ВТБ до конца 2025 года планирует найти и согласовать с Минфином все необходимые решения для того, чтобы представить публично таймлайн этих действий.

В данный момент ВТБ проводит еще одну допэмиссию, которую 30 июля утвердил наблюдательный совет банка. В ее рамках будет выпущено 1,264 млрд обыкновенных акций.

Размещение состоит из:

• размещения акций лицам, имеющим преимущественное право их приобретения. Ранее ВТБ сообщил об итогах сбора заявок по преимущественному праву в рамках допэмиссии. Участники подали 14 201 заявку на 94 833 155 акций;
• биржевого размещения для неограниченного круга инвесторов (по открытой подписке) в количестве до 1 169 166 845 акций.

Cбор заявок на участие в размещении по открытой подписке проходил с 16 сентября по 15:00 мск 18 сентября 2025 года. Ожидаемая дата объявления цены размещения акций — 19 сентября 2025 года.

Как сообщил ВТБ, цена размещения акций будет установлена после формирования книги заявок, но ожидается, что она не превысит цену закрытия основной торговой сессии Мосбиржи в день, предшествующий запуску предварительного сбора заявок, 15 сентября, — ₽73,9 за акцию. При этом ожидается, что она также не превысит цену на момент завершения сбора заявок.

По оценке Дмитрия Пьянова, объем допэмиссии акций составит ₽80–90 млрд. По его словам, выпуск дополнительных обыкновенных акций — ключевой фактор для будущих дивидендов.