АФК «Система» продает долю в «Детском мире» российско-китайскому фонду
Компания АФК «Система» Владимира Евтушенкова договорилась с Российско-китайским инвестиционным фондом (РКИФ) о продаже миноритарной доли в группе «Детский мир», подтвердили РБК представители «Системы» и фонда. Сейчас «Системе» принадлежит 100% ОАО «Детский мир — центр», головной компании одноименной сети.
Капитал РКИФ, созданного в середине 2012 года, паритетно сформировали китайская государственная инвестиционная корпорация China Investment Corporation (CIC) и Российский фонд прямых инвестиций (РФПИ), пояснили в пресс-службе РФПИ. Под управлением РКИФ находится около $2 млрд, фонд может инвестировать в проекты на территории России, стран СНГ и Китая. Сам РФПИ был создан по указу президента в 2011 году для привлечения иностранных инвестиций в лидирующие российские компании.
Сделка заключена в рамках первого заседания в Китае российско-китайской инвесткомиссии с участием первого вице-премьера Игоря Шувалова и председателя CIC Дина Сюэдуна.
Со-генеральный директор РКИФ Кирилл Дмитриев уточнил РБК, что «горизонт инвестирования» фонда в «Детский мир» составляет 5–7 лет. РКИФ, по его словам, приобретает миноритарную долю, ее размер и сумму инвестиций он отказался уточнить, сославшись на соглашение о конфиденциальности.
Источник, близкий к «Системе», утверждает, что пакет составляет около 10% ОАО «Детский мир — центр».
В мае в ходе Петербургского экономического форума президент АФК «Система» Михаил Шамолин заявил, что ретейлер ведет переговоры о продаже 30-процентной доли инвестфондам. В марте «Детский мир» собирался провести IPO, но отложил размещение до лучшей конъюнктуры.
Речь шла о продаже 25% уставного капитала на Лондонской фондовой бирже, при этом компания оценивалась в $1,2—1,5 млрд. То есть РКИФ мог заплатить за 10-процентный пакет около $120–150 млн.
Шамолин сообщил РБК, что сделка с РКИФ не отменяет планов на биржу, публичное размещение по-прежнему не исключается. «IPO нужно не только для улучшения денежной позиции, но и для повышения прозрачности бизнеса», — говорил он ранее.
Согласно условиям сделки, большая часть вырученных средств будет направлена на дальнейшее развитие, в частности на открытие новых магазинов и строительство дополнительных логистических центров, что позволит существенно повысить операционную эффективность компании, говорится в совместном заявлении сторон. Будут ли продаваться акции допэмиссии «Детского мира», стороны не комментируют.
«Мы надеемся, что IPO будет в среднесрочной перспективе, но компания нам нравится и так. Мы считаем, что это будет доходная инвестиция: это пример быстрорастущей компании в быстрорастущей отрасли», — поделился с РБК Дмитриев.
«Это в принципе абсолютно стандартная история, когда перед проведением IPO в капитал компании входят инвестиционные фонды, — говорит аналитик «ВТБ Капитала» Иван Кущ. — В начале года «Детскому миру» не удалось выйти на биржу, и, очевидно, им нужны деньги для реализации своей программы развития. С другой стороны, для китайцев это интересная инвестиция, учитывая, что непродуктовый ретейл в отдельных категориях показывает хорошие результаты».
«Детский сектор более устойчив к экономическим кризисам — на детях экономят в последнюю очередь, это показал опыт, в частности, прошлого кризиса в экономике России», — говорит президент Ассоциации индустрии детских товаров (АИДТ) Антонина Цицулина.
Группа «Детский мир» объединяет федеральную розничную сеть магазинов «Детский мир», торговый центр класса люкс «Детская галерея «Якиманка», сеть магазинов ELC и интернет-магазины «Детский мир» и ELC. По данным на конец августа, сеть «Детского мира» представлена 248 магазинами в России и Казахстане (флагманский магазин в Москве расположен в бывшем здании «Военторга»), ELC — 41 магазинами в России. В первом полугодии 2014 года выручка составила 18,115 млрд руб. (рост 26,8% к аналогичному периоду 2013 года), EBITDA — 333 млн руб. против отрицательного показателя в размере 203 млн руб. годом ранее. Чистый долг «Детского мира» на 30 июня 2014 года достиг 7,7 млрд руб.
Объем рынка детских товаров по итогам 2013 года АИДТ оценивала в 700 млрд руб.
Анна Левинская, Елена Тофанюк, Денис Пузырев, Тимофей Дзядко
Попробуйте новую функцию «ГигаЧат» — общаться голосом
Какое вино подать к ужину, если не знаешь предпочтения гостей
Как приготовить говядину в вине по-бургундски
Чем занять детей, пока взрослые общаются за столом
Как легко завести разговор в компании, где все только что познакомились
О чём надо позаботиться, если собираешься позвать много гостей
Из каких сыров и ветчин собрать тарелку закусок к вину
Что делать, если пролил красное вино на белую скатерть
Какие есть правила классической сервировки стола
Какие игры можно предложить для взрослой компании дома
Как легко запомнить имена людей, которых тебе представили
