CFO (финансовый директор): обязанности, компетенции и роль в компании

Кто такой CFO и какую роль он играет в компании

Аббревиатура CFO расшифровывается как Chief Financial Officer. Это топ-менеджер, который отвечает за абсолютное финансовое здоровье предприятия, стратегический партнер основателя бизнеса.

Финансовый директор смотрит в будущее: строит планы, привлекает инвестиции, оценивает рентабельность новых проектов и формирует устойчивую структуру капитала, которая не сломается во время кризиса.

Чем финансовый директор отличается от главного бухгалтера и финансового менеджера

Чем финансовый директор отличается от бухгалтера и финансиста? Главный бухгалтер смотрит в прошлое. Его задача — оформить операции, которые уже произошли, чтобы у государства и налоговой инспекции не было вопросов к предприятию.

Финансовый менеджер решает задачи настоящего времени: подсчитывает себестоимость одного товара или сводит таблицу доходов за месяц.

Чем занимается финансовый директор? CFO планирует будущее и анализирует, к чему приведут те или иные действия. Это человек, который берет данные у бухгалтера и менеджера, анализирует их и говорит генеральному директору: «Если мы сейчас сделаем клиентам такую скидку, через три месяца будет нечем платить за аренду».

За что отвечает финансовый директор

Какие функции у финансового директора? Его зона ответственности — все финансовые потоки компании. Он отвечает за стратегическое планирование: куда компания будет расти и сколько денег для этого нужно. Кроме того, задача CFO — чтобы на счетах всегда были средства для текущих расчетов.

За что еще отвечает финансовый директор? Он контролирует прибыльность каждого направления, решает, куда выгодно вложить свободный капитал, управляет кредитным портфелем и договаривается с банками о выгодных ставках. Также CFO отслеживает скрытые налоговые или инвестиционные риски.

Основные обязанности финансового директора

Какие обязанности у финансового директора? Вот перечень регулярных:

• создавать и актуализировать финансовые модели бизнеса;
• собирать бюджеты всех подразделений и контролировать исполнение;
• работать с дебиторской и кредиторской задолженностью;
• оценивать эффективность запуска новых продуктов;
• снижать издержки;
• готовить ежемесячный управленческий отчет.

Какие компетенции нужны CFO

Какие компетенции нужны финансовому директору? Чтобы управлять капиталом крупной корпорации, специалисту нужны как hard skills, так и soft skills.

Финансовая аналитика и управленческий учет

Специалист должен знать, как создавать три основных финансовых отчета: ДДС, ОПиУ и управленческий баланс, а также строить комплексные многофакторные прогнозы в электронных таблицах и профильных системах.

Стратегическое мышление и бизнес-понимание

Сильный управленец понимает, как именно производится товар, как работают менеджеры по продажам, что происходит на рынке и чего ждать от конкурентов. Если он понимает суть бизнеса, то сможет создавать точные финансовые прогнозы.

Управление рисками и денежным потоком

Задачи CFO — заметить риск кассового разрыва до наступления кризиса; оценить долговую нагрузку перед банком; хеджировать (страховать) валютные риски, если фирма закупает сырье за рубежом.

Коммуникация с собственником и командой

CFO знает, как перевести сложную таблицу на понятный сотрудникам язык. Он умеет аргументированно спорить с генеральным директором, если тот принимает спорное решение, и договорится с начальниками других отделов, если их бюджет урезали.

Лидерство и управление финансовой функцией

CFO выстраивает прозрачные правила работы, автоматизирует рутину и нанимает финансовых аналитиков.

С кем взаимодействует финансовый директор

Финансовый директор тесно общается с другими отделами и партнерами:

• обсуждает стратегию с владельцами и CEO;
• контролирует скидки и планы продаж с коммерческим отделом;
• закладывает фонд оплаты труда с производством и HR-отделом;
• ведет переговоры с инвесторами и защищает кредитные заявки с банком.

Как CFO помогает бизнесу принимать решения

Ирина Екимовских — эксперт по корпоративным финансам, основатель аудиторско-консалтинговой группы «Капитал», автор книг «Считай и богатей», «Строить, считать, богатеть и не терять», «Small talk»:

Главная ценность финансового директора — в умении понять интуицию собственника и перевести ее на язык цифр. Собственник чувствует свой бизнес, но решения, основанные на ощущениях, могут дорого обойтись. Прибыль формируется, когда вы понимаете фактические затраты, сравниваете план и факт и считаете эффективность каждого направления, а не компании «в целом». Что для этого делает хороший CFO?

Строит систему управленческого учета

В нее входят отчет о движении денежных средств (ДДС), отчет о прибылях и убытках (ОПиУ) и управленческий баланс. Они отвечают на три вопроса: где деньги, есть ли прибыль и куда вложен капитал. Большинство компаний живет только по ДДС, и это источник неправильных решений.

Поясню на примере. Есть производственная компания, собственник которой уверен, что бизнес прибыльный, но денег постоянно не хватает. Когда впервые собрали управленческую отчетность, стало видно, куда уходят деньги. Оказалось, что прибыль «спит» в запасах и дебиторке. Более 25% товарного запаса — неликвид. При этом отдел продаж просил еще закупить товар. Решения о закупках после этого начали принимать не по ощущениям склада, а по рентабельности каждого рубля, вложенного в товарный запас.

Определяет цену решений

Еще один пример. Компания выбирала поставщика: у одного цена ниже, у другого — отсрочка платежа. Сначала CFO выбрал компанию с отсрочкой, но затем пересчитал ее как стоимость финансирования в годовых процентах и сравнил с маржой — выбор поменялся на противоположный. Без этого расчета ошибочное решение выглядело бы правильным.

Ставит контрольные точки

Финансовая отчетность — не просто итог, а навигационная карта. Если финансист приносит отчет «сработали в минус», когда квартал уже закончился, менять что-то поздно.

Задача CFO — формировать короткие циклы отчетности, план-факт по каждому проекту и финансовую модель до старта, а не по ходу дела. Если читать эту карту вовремя, можно избежать 80% проблем.

Вывод: CFO не принимает решения за собственника. Он делает так, чтобы у собственника перед каждым решением были цифры: сколько это стоит, что это даст и где скрыт риск. Компании, где такая система есть, ошибаются реже и их ошибки дешевле обходятся.

Как стать финансовым директором

Как стать финансовым директором? Карьера часто начинается с работы в международном аудите (например, в компаниях «большой четверки»: Deloitte, PwC, Ernst & Young и KPMG), в бухгалтерии или отделе инвестиционного анализа.

Чтобы перейти на уровень высшего руководства, будущему CFO важно развивать бизнес-мышление, учиться брать ответственность за коммерческий результат, а не просто за математическую модель.

Какие ошибки совершают начинающие CFO

Ирина Екимовских — эксперт по корпоративным финансам, основатель аудиторско-консалтинговой группы «Капитал», автор книг «Считай и богатей», «Строить, считать, богатеть и не терять», «Small talk»:

Дают устаревшие данные

Качество финотчетности — залог достоверности и оперативности. Если цифры будут поздно, они потеряют актуальность и станут бесполезными для принятия решений.

Чтобы предоставлять качественную отчетность, важно разобраться, как устроена учетная система, кто, куда и как вносит данные и какие правила выбраны.

Пренебрегают анализом

Если финансовый директор тратит много времени на формирование отчетности и расчет коэффициентов, но не делает выводов и не предлагает решения, отчетность становится формальной.

Выбирают экстренные решения, а не профилактику

Финансы — это система. Эффективное управление финансами должно заранее находить и предупреждать риски: кассовые разрывы, блокировки счетов, конфликты, злоупотребления. Быстрый кредит, чтобы закрыть кассовый разрыв, сделает ситуацию только хуже.

Избегают конфликтов любой ценой

Когда CFO боится приносить плохие новости и соглашается с оптимистичным планом, скрывая рост долговой нагрузки, это опасно. Задача CFO — озвучивать риски с конкретными цифрами и расчетами последствий, даже если руководство не поддерживает такой подход, а также предлагать и обосновывать альтернативы.

Часто задаваемые вопросы (FAQ)

С кем взаимодействует финансовый директор?

Он выступает связующим звеном между всеми департаментами. Внутренние связи: генеральный директор, отдел кадров (HR), юридический отдел, отдел продаж. Внешние связи: банки, инвесторы, налоговые органы, независимые аудиторы.

Как CFO помогает принимать решения?

CFO «оцифровывает» идеи руководства, моделирует несколько сценариев развития событий, оценивает риски, сроки окупаемости и анализирует ресурсы компании.

Когда компании нужен финансовый директор?

Когда бизнес выходит из стадии ручного управления и развивается по нескольким направлениям и планирует брать кредиты для расширения: чтобы кассовые разрывы не стали регулярными.

Как финансовый директор управляет денежным потоком?

Внедряет платежный календарь и согласует расходы. Следит, чтобы клиенты платили вовремя, договаривается об отсрочках с поставщиками и синхронизирует поступления с тратами так, чтобы на счету всегда был плюс.

Как финансовый директор снижает риски?

Проводит стресс-тестирование бизнеса, рассчитывает, как цены на сырье влияют на спрос и кредитную нагрузку, формирует резервные фонды, составляет план на период кризиса.

Как стать финансовым директором?

CFO начинает как аналитик, аудитор или экономист. Важно изучать не только стандарты отчетности, но и психологию управления, отраслевые особенности и основы проектного менеджмента.

Какие ошибки совершают начинающие CFO?

Основные ошибки — предоставлять цифры, но не делать выводы, идти на риск, только чтобы не спорить с владельцем бизнеса, доводить бюрократию до абсурда, замедляя работу смежных отделов.

Как оценить работу финансового директора?

Если нет кассовых разрывов, у кредитов низкая ставка, отчеты готовы вовремя и выглядят прозрачными, а маржинальность бизнеса растет, значит, CFO работает эффективно.