Экономика⁠, 20 янв 2017, 18:21

Инвестиции по Трампу: как новый президент США двигает котировки

Дональд Трамп еще не успел занять пост президента США, а его заявления уже толкают вверх или вниз акции конкретных компаний. На том, как отзывается Трамп о компаниях, уже можно построить инвестиционную стратегию

Дональд Трамп, вступающий в должность президента США (Фото: Evan Vucci/AP)

Дональд Трамп, вступающий в должность президента США 20 января, разрушает многие устоявшиеся шаблоны американского президентства. Трамп, по-видимому, станет первым лидером США, для которого социальные сети (главным образом Twitter) — преобладающий способ коммуникации с общественностью. Со дня избрания президентом Трамп написал 354 твита — в среднем по пять сообщений в день. В своих твитах (как и в обычных выступлениях) он не стесняется хвалить или ругать конкретные компании, тем самым прямо влияя на их котировки.

«Президент США — это самый могущественный человек на планете. Каждое его слово имеет значение, согласны вы с ним или нет», — пишет колумнист Bloomberg Барри Ритхольц. Финансовые игроки уже поняли, что любой твит нового президента США может двигать котировки отдельных компаний или даже целые рынки. Ко дню инаугурации Трампа лондонская финтех-фирма Trading.co.uk запустила приложение, которое отслеживает Twitter @realDonaldTrump и генерирует торговые сигналы на основе упоминаний в нем компаний. «Направьте ваше внимание на неустанные записи в Twitter человека, который вот-вот станет президентом. В этих 140 знаках есть ценная информация, которая может двигать рынки и менять восприятие основных корпоративных показателей», — призывает Ритхольц.

За время президентской кампании и после выборов Трамп упоминал в своем аккаунте в Twitter 19 компаний, подсчитал The Hill. Например, в феврале 2016 года Трамп призвал «объявить бойкот всем продуктам Apple», пока компания не поможет спецслужбам взломать iPhone подозреваемого в теракте в Калифорнии. В декабре он покритиковал Boeing и Lockheed Martin за «вышедшие из-под контроля» издержки программ создания нового президентского самолета Air Force One и самолетов-истребителей нового поколения F-35 (акции компаний немедленно упали). И напротив, в начале января 2017 года Трамп похвалил Ford и Fiat Chrysler за решение не переносить производство в Мексику, а затем рассказал об «отличной встрече» с основателем Alibaba Джеком Ма (они обсуждали создание 1 млн рабочих мест в США). Акции Alibaba тогда выросли на 1%.

Bloomberg решил помочь инвесторам и сформировал два индекса — в одном собраны компании, о которых Трамп высказывался одобрительно или чьих топ-менеджеров он позвал в свою команду (как, например, главу ExxonMobil Рекса Тиллерсона), во втором — компании, которые подверглись критике избранного президента. «Хороший» портфель состоит из компаний Colony Capital, CoreCivic, ExxonMobil, Facebook, Ford Motor, Goldman Sachs Group, JP Morgan Chase, PayPal, Sprint Corp., SoftBank и United Technologies.

«Плохой» портфель составлен из акций Amazon.com, Boeing, General Motors, Kellogg, Lockheed Martin, Macy’s, New York Times Co., PepsiCo, Rexnord, Tesla Motors, Time Warner, T-Mobile US, Toyota Motor Corp., Twitter Inc. и Constellation Brands. Некоторые из этих компаний не упоминались Трампом в негативном ключе, но, очевидно, могут пострадать из-за его взглядов и заявлений. Например, выпускающая электромобили Tesla Motors Илона Маска — Трамп выражает поддержку нефтяной и угольной промышленности и считает изменение климата «фейком».

Простая стратегия — длинная позиция по первому индексу и короткая по второму — уже принесла бы инвестору заметный доход, отмечает Ритхольц. Индекс компаний — «фаворитов» Трампа с 9 ноября по 19 января вырос на 14,7%, а индекс компаний, пострадавших от его слов, вырос только на 5,3%, следует из данных терминала Bloomberg, проанализированных РБК.