Прямой эфир
Ошибка воспроизведения видео. Пожалуйста, обновите ваш браузер.
Лента новостей
Курс евро на 4 февраля
EUR ЦБ: 76,73 (-0,22)
Инвестиции, 03 фев, 16:04
Курс доллара на 4 февраля
USD ЦБ: 70,38 (+0,34)
Инвестиции, 03 фев, 16:04
В КНР назвали «делом самих США» отказ Блинкена посетить страну Политика, 06:30
Губернатор Монтаны не смог объяснить видео «взрыва» в небе над его штатом Политика, 05:54
Билл Гейтс усомнился в тратах Илона Маска фразой «не летай на Марс» Бизнес, 05:31
Вучич заявил о вынужденном решении осудить военную операцию России в ООН Политика, 05:28
Антонов заявил о «науськивании» США атаковать регионы России Политика, 04:48
Bloomberg сообщил о «вторжении» шпионских зондов КНР при Трампе Политика, 04:23
Пентагон заявил о втором китайском аэростате рядом с США Политика, 04:13
Киберпонедельник — повод инвестировать в себя
До 5 февраля скидка до 50% на максимальный тариф РБК Pro
Купить со скидкой
В Пакистане заблокировали «Википедию» за богохульство Общество, 03:55
В США и ЕС призвали Иран выполнять обязательства из-за доклада МАГАТЭ Политика, 03:23
Как выглядит «разведывательный» шар, который прилетел в США из Китая Политика, 03:00
Захарова заявила об «оправданиях» Шольца из-за «Северных потоков» Политика, 02:56
Минфин напомнил о запрете на ввоз всей нефти и нефтепродуктов в Британии Политика, 02:56
ВСУ ударили по заводу в Белгородской области Политика, 02:29
Гибралтар обвинил Испанию в нарушении суверенитета из-за контрабандистов Политика, 02:12
Экономика ,  
0 

«Дочка» ВТБ может купить Roberto Cavalli по рекордной для отрасли цене

«ВТБ Капитал» подписал соглашение о намерениях по покупке 60% итальянской компании Roberto Cavalli Group, сообщил журнал WWD. Не исключено, что сделка станет одной из самых дорогих в индустрии моды: Roberto Cavalli могли оценить более чем в 33 EBITDA.
Фото: Екатерина Кузьмина / РБК
Фото: Екатерина Кузьмина / РБК

Загадочный покупатель

О том, что «ВТБ Капитал» является основным претендентом на покупку итальянской компании Roberto Cavalli Group, стало известно в середине августа. Авторитетное издание Women’s Wear Daily (WWD), известное благодаря эксклюзивным материалам о крупных сделках в модной индустрии, сообщило, что представители российского банка ведут переговоры с 73‑летним модельером о покупке 60% в итальянской компании. Сам Роберто Кавалли подтвердил WWD факт переговоров с российскими инвесторами, не вдаваясь в детали. Во вторник, 2 сентября, WWD, ссылаясь на собственные источники, знакомые с ходом сделки, сообщил, что стороны подписали документ о намерениях продать «ВТБ Капиталу» 60% компании Roberto Cavalli Group.

Ранее источник РБК в группе ВТБ подтверждал интерес к модному дому, подчеркивая, что действует в интересах одного из своих клиентов. «Данная транзакция реализуется подразделением «ВТБ Капитала», ответственным за предоставление консультационных услуг клиентам. Организация данной сделки осуществляется в интересах международных клиентов и за счет средств международных клиентов», — говорил он. По информации WWD, «ВТБ Капитал» действует в интересах кипрского фонда, название которого не раскрывается.

Сделка стоимостью € 500 млн может быть закрыта в середине октября, пишет WWD. Таким образом, стоимость всей компании превысит € 830 млн.

Газета The Wall Street Journal со ссылкой на Roberto Cavalli сообщала, что выручка модного дома в 2013 году составила € 201 млн, EBITDA — € 25 млн. То есть компания могла быть оценена для продажи более чем в 33 EBITDA — это может считаться одной из самых высоких оценок в отрасли.

Как сообщало агентство Reuters, катарский инвестфонд Mayhoola приобрел другой итальянский модный дом — Valentino — по мультипликатору 31,5 EBITDA. Также, по данным агентства, американский фонд Blackstone купил 20% итальянской Versace за 14,5 EBITDA.

Между тем источник, близкий к «ВТБ Капиталу», сообщил РБК, что сделка — «чисто коммерческая история»: по его словам, актив показался перспективным, а цена приемлемой. Подробности, включая размер пакета, он отказался обсуждать.

Популярный в России

По данным источников Reuters, Кавалли ведет переговоры с потенциальными инвесторами с 2006 года. В начале 2014‑го основным претендентом на актив называли британский инвестфонд Permira, представляющий, по данным британских СМИ, интересы членов правящего королевского дома Великобритании. Предполагалось, что Permira, которой принадлежат контрольные пакеты в компаниях Hugo Boss и Dr. Martens, приобретет долю в Roberto Cavalli Group, исходя из оценки компании в € 450 млн. По данным WWD, «ВТБ Капитал» перебил предложение британцев.

У бренда есть хорошие перспективы роста и увеличения прибыли в перспективе четырех-пяти лет, считает коммерческий директор Fashion Consulting Group Ануш Гаспарян. «Бренд Cavalli всегда пользовался большой популярностью в России, это один из самых предпочитаемых люксовых брендов, — отмечает Гаспарян. — Он отличается самобытным, ярким, узнаваемым, экстравертивным стилем. Именно благодаря своей стилистике бренд всегда был интересен россиянкам. Бренд также популярен в странах БРИК, в арабских и азиатских странах».

По мнению эксперта, компания может зарабатывать, развивая бизнес в сегментах, не связанных с производством одежды и аксессуаров. «У Cavalli есть интересная программа по развитию сети кафетериев Cavalli Caffe с ливанской инвестиционной компанией, — напоминает Ануш Гаспарян. — Бренд Cavalli планировал развитие элитарных ночных клубов Cavalli Club в России».

«ВТБ Капитал» и раньше не боялся приобретать доли в непрофильных активах: он является совладельцем сети фастфуда Burger King в России, продовольственной сети «Лента», фитнес-клубов World Class и «Физкульт», оператора спутникового телевидения «Триколор ТВ», оператора наружной рекламы News Outdoor Russia.

«ВТБ Капитал» входит в группу ВТБ, включенную в санкционный список США и ЕС, что делает невозможными долгосрочные займы во многих странах.

Денис Пузырев

Теги
Магазин исследований Аналитика по теме "Банки"