Криптобиржи предсказали 100% движения цен на нефть до открытия рынков
«РБК-Крипто» не дает инвестиционных советов, материал опубликован исключительно в ознакомительных целях. Криптовалюта — это волатильный актив, который может привести к финансовым убыткам.
Военный конфликт на Ближнем Востоке обнажил структурные различия между традиционной финансовой системой и миром децентрализованных финансов (DeFi). Пока классические биржи готовятся к открытию после выходных, круглосуточно работающие криптоплатформы дают точную картину движения цен на нефть, золото и серебро. Эксперты заявили о крайней точности определения котировок на криптобиржах, и, как пишет Bloomberg, трейдеры все чаще обращаются к крипторынку для спекуляций на волатильности цен традиционных активов.
Ключевым инструментом, обеспечивающим эту активность, стали бессрочные фьючерсы (perpetual futures или perps) на традиционные активы. Этот вид деривативов является наиболее распространенным на крипторынке, они не имеют срока экспирации и позволяют торговать с высоким плечом.
В центре внимания оказалась крупнейшая децентрализованная биржа (DEX) по торговле бессрочными фьючерсами Hyperliquid. В момент начала конфликта в конце февраля, по информации блокчейн-компании Pragma Oracle, пока традиционные биржи были закрыты, бессрочные деривативы на Hyperliquid показали почти 100-процентную точность определения цен на активы, которые сформировались при открытии торгов в понедельник на традиционных рынках.
Примечательно, что в моменты рыночной волатильности данные с криптобирж оказываются порой точнее, чем информация с некоторых традиционных внебиржевых площадок. Сравнение цен на нефть между Hyperliquid и контрактами на разницу (CFD) от IG Group Holdings показало, что в момент начала войны разрыв CFD со «справедливой» ценой был значительно шире, чем у бессрочных фьючерсов на криптоплатформе.
Схожая точность в ценообразовании наблюдалась и в феврале, когда курс серебра демонстрировал рекордно высокую волатильность, добавил глава Pragma Маттео Жорж.
Телеграм-канал «РБК-Крипто» — подпишитесь и будьте в курсе самых главных и актуальных новостей о криптовалюте.
Присоединяйтесь к форуму «РБК-Крипто» в Telegram для обсуждения новостей и тенденций криптомира.
Если раньше криптоплощадки были ориентированы преимущественно на криптовалюты, то сейчас уже не только DEX Hyperliquid, но также и централизованные биржи (CEX), включая OKX, Binance, Bitget, проявили активность по запуску токенизированных контрактов на нефть, серебро и золото. Но, в отличие от двух первых, где кредитные плечи на торги фьючерсами на традиционные активы не превышают 20x и 10x соответственно, Binance запустила инструменты с плечом до 100x, Bitget — до 500x.
Интерес к таким инструментам виден и по торговым данным. Например, на Hyperliquid на 1 апреля совокупный показатель топ-5 по объему торгов токенизированных активов на бирже составил почти $3 млрд за сутки. А в периоды высокой активности в марте показатель превышал $3 млрд только в контрактах на нефть.
Общий тренд на токенизацию
Тренд на рост интереса к криптобиржам для торгов традиционными активами уже успели зафиксировать и аналитики крупного инвестбанка JPMorgan, отметившие смену парадигмы в поведении институциональных трейдеров.
В отчете JPMorgan аналитики указали, что на крипторынке наблюдается значительный приток новых пользователей, которые ранее не были связаны с цифровыми активами. Традиционные инвесторы все чаще обращаются к Hyperliquid из-за потребности торговать 24/7 на фоне волатильности, вызванной военным конфликтом.
Интерес традиционного рынка к новым видам торговых инструментов отмечается аналитиками на фоне возможно более глобальных изменений. Глава крупнейшего в мире инвестфонда BlackRock Ларри Финк в конце марта назвал токенизацию активов ключевым инструментом модернизации финансовой системы. По его словам, переход на блокчейн способен удешевить и ускорить выпуск, торговлю и доступ к инвестициям, сделав рынки более инклюзивными.
Финк подчеркнул, что банки и правительства больше не могут самостоятельно финансировать масштабные экономические преобразования, и призвал политиков строить «мост» между традиционными и новыми системами.
В последние месяцы крупные игроки финансового рынка ведут разработку собственных решений для создания более эффективных торговых решений или заявили о таких планах. Например, CME планирует запустить круглосуточную торговлю фьючерсами и опционами на криптовалюты уже в конце мая. В то время как оператор Нью-Йоркской фондовой биржи (NYSE) разрабатывает свой вариант платформы для токенизированных активов.
Правительство одобрило законопроекты о криптовалютах в России
«Не учебная тревога». Google назвала сроки квантового «взлома» биткоина
Что такое STRC от Strategy. Откуда у Сэйлора миллиарды на новые биткоины