Компанию Рустама Тарико докапитализируют на $500 млн
Как пишут «Ведомости», компания Roust Corporation сообщила, что договорилась «со значительным большинством» держателей двух выпусков еврооблигаций компании о докапитализации и реструктуризации долга. Она получит более $500 млн для расплаты по долгам. Roust Corporation выпустит допэмиссию, которую существующие акционеры оплатят деньгами и активами. Пропорции не указаны.
В этой связи компания 31 октября не выплатила купонный процент по облигациям. Платежи, как ожидается, будут исполнены в отношении новых бумаг согласно новым условиям реструктуризации долга.
Roust Corporation надеется завершить переговоры с держателями нот в течение нескольких дней. Затем будут раскрыты детали сделки. Представитель компании до этого момента не стал раскрывать подробностей соглашения с кредиторами.
Как напоминают «Ведомости», компания в нынешнем виде появилась после того, как в 2013 году суд американского штата Делавэр по банкротствам одобрил план реорганизации польского производителя и дистрибьютора алкоголя Central European Distribution Corporation (CEDC), который предложил Рустам Тарико. Все облигации компании с погашением в 2016 году были обменяны на новые бумаги на сумму $650 млн с погашением в 2018 году и на $172 млн наличными. Облигации с погашением в 2013 году на $284 млн частично консолидировала Roust Trading Ltd. (RTL), часть держателей получила $25 млн наличными и $30 млн облигациями. Реорганизация сократила долг в $1,3 млрд, на $666,2 млн, а RTL получила 100% CEDC, которая была переименована в Roust.
На 30 июня текущего года задолженность Roust составляла более $1 млрд, из них около $750 млн — по облигациям с учетом процентов.
В отчете за 2015 год компания сообщала о необходимости рефинансирования долга. В отчетности за первое полугодие компания уточняла, что условия реструктуризации могут включать консолидацию алкогольных активов группы «Русский стандарт» Тарико, которые не входят в Roust.
Как отмечает газета, единственный алкогольный актив у Тарико, не входящий в Roust Corporation, — это водочный бренд «Русский стандарт водка». Он, по словам гендиректора Центра исследований федерального и регионального рынков алкоголя Вадима Дробиза, занял 16-е место в мировом рейтинге самых продаваемых водочных брендов по рейтингу международного отраслевого журнала Drinks International в 2015 году. По оценке Дробиза, его стоимость — $300–500 млн.
Если «Русский стандарт» будет оценен по нижней границе, Тарико необходимо найти около $200 млн, пишут «Ведомости». По словам руководителя департамента рынков долгового капитала БКС Алексея Куприянова, самый крупный актив Тарико — банк «Русский стандарт», под залог акций которого теоретически можно будет получить какие-то деньги.
Однако сам банк, как подчеркивает издание, также обременен долгом: в 2015 году он реструктурировал два выпуска субординированных евробондов на $550 млн. Инвесторы согласились получить досрочную выплату наличными в 18% номинала бумаг. На оставшуюся сумму долга одна из компаний группы «Русский стандарт» выпустила новые еврооблигации сроком на семь лет с доходностью 13% годовых, обеспеченные 49% акций банка.
Как новое поколение недропользователей меняет золотодобычу: кейс «Золото Дельмачик»
Отдохнуть и полечиться. Какие туристические проекты запускались
в 2023 году в России
